Technikai elemzés1| Mi köze van a technikai elemzésnek az emberi viselkedéshez? |
 |
 |
 |
| Írta: Administrator |
| 2008. augusztus 11. hétfő, 09:17 |
Mi köze van a technikai elemzésnek az emberi viselkedéshez?A devizakereskedelem interneten keresztül történik, és a számítógépek előtt emberek ülnek, akik eladják és veszik a devizákat. Ezeket a kereskedőket, akárcsak téged, az érzéseik mozgatják. A kapzsiság, a félelem, a fegyelem meghatározzák, hogy egy adott szituációban eladóként vagy vevőként lépnek a piacra. Ez így van ma is, ez így volt a múltban, sőt így lesz a jövőbe is. A technikai elemzés arra a megfigyelésre épít, hogy egy adott piaci helyzetben az emberek nagy többsége ugyanúgy reagál, mint 5, 10 vagy 50 évvel ezelőtt. Akárcsak más tudományok, a technikai elemzés is kihasználja az emberi viselkedés modellezhetőségét. Te jó megfigyelő vagy? Észrevetted már, hogy ha eléd tesznek egy A4-es méretű táblázatot, amelyben van 10 oszlop és 10 sor, akkor nézed egy darabig, aztán fogalmad sincs, hogy mit kellene látnod? Technikai elemzés Technikai elemzés az ármozgások tudománya, melynek során grafikonok segítségével vizsgáljuk a piaci árak változását. E mögött az a gondolat van, hogy az árban minden lényeges tényező kifejezésre kerül. Tanulmányozzuk a múltbeli és a jelenlegi árat, és ebből leszűrhetjük a folyamatok lényegét. A grafikonokat nézve beazonosíthatunk trendeket és alakzat mintákat, amik segítenek abban, hogy megtaláljuk a megfelelő kereskedési lehetőségeket. A legfontosabb dolog, amit a technikai elemzésekből meg kell tanulnod: felismerni a trendet. E módszert Japánban alkalmazták először a XVI. században a rizsárak alakulásának előrejelzésére. Európában csak 1932 óta ismert, és rendszeres alkalmazására csak a 60-as évek óta került sor. Alkalmazásának kezdetei óta dinamikusan fejlődött, újabb formációk megszerzése vált lehetővé, amelyekkel egyre aprólékosabb elemzésre nyílt mód. Az igazán gyors előrelépés a számítógépes rendszerek elterjedése óta következett be, hiszen a számítások és a grafikonok kialakítása rendkívül egyszerűvé vált. A technikai elemzés csak a piacon megfigyelhető események elemzésére koncentrál. Ennek megfelelően elsősorban az árra, forgalomra, és a nyitott pozíciók számára (open interest) vonatkozó információkat dolgoz fel. A technikai analízisnek a fundamentálissal szemben nincs kényszerítő jellege, nem mondja ki, hogy ez vagy az kell, hogy történjen, hanem elfogadja a piacot olyannak, amilyen. Jellegzetessége, hogy nem a devizakereskedelem működésének, viselkedésének a kulcsát adja az elemző kezébe, hanem a devizatőzsdei események természetébe ad mélyebb betekintést. Segíti a döntéshozót munkájában, de nem helyettesíti munkáját. A technikai analízis abszolútnak fogad el minden egyes árat, hiszen abban az időpontban, abban a szituációban két kereskedő megfelelőnek találta. A következő percben két más vélemény lett mérvadó, és más árszintet határoztak meg. Így az árak sorozatosan követik egymást, és sajátos idősorokat képeznek. Ezek az idősorok a fundamentális tényezők konfigurációja mellett a tömegek pszichológiai állapotát is magukba foglalják. A technikai elemzők nem hisznek a határidős árfolyamok teljesen véletlenszerű mozgásaiban. Hiábavalónak tartják a kínálatra, és keresletre ható összes tényező megismerését, és azzal érvelnek, hogy olyan sok alapvető elem szerepel egyidejűleg, hogy óhatatlanul valami fontosat figyelmen kívül hagyunk, vagy hatását rosszul becsüljük. A technikai elemzés nagy népszerségének legvalószínűbb oka azonban könnyű kezelhetősége, hatékonysága és az, hogy csak a beavatottak értik. A technikai analízis nagyfokú tagoltsága ellenére nagyon könnyen összefoglalható, és az eszköztára problémamentesen csoportosítható. Tegyük fel, hogy a piac állapotát az ár fejezi ki. Ha a piaci állapot, a hangulat „forrósodik”, ha egyre többen beszállnak a piacba, méghozzá vételi pozíciókkal, akkor a piac kitör a stagnálásból és indul felfelé, egyre magasabb árszintekhez. Ha viszont egy idő múlva egyre többen úgy döntenek, hogy ez az ár túlfűtött, és kezdenek eladni, végül az egész eladás pánikszerű menekülésbe csap át, akkor ez le fogja vinni az árakat alacsony (sőt indokolatlanul alacsony) szintre. Ezen a szinten a legbátrabbak már elkezdenek venni, és megállítják a további esést. A technicista elemzés a devizatőzsde múltbéli alakulását vizsgálja, a tendenciákra vonatkozó jelzéseket, következtetéseket ebből vezeti le. Rendszerint a rövidtávú döntésekhez használják, ezekhez biztosít megfelelő ismereteket. Áralakzatok Az áralakzatokra úgy is tekinthetünk, mint az arany bánya detektorra, mert amikor megtanulod, ezeket használni, akkor az árrobbanásokat előre tudod jelezni, mielőtt megtörténnének. Ezáltal sok profitra tudsz szert tenni. Az árfolyam alakzatok előrejelzik, hogy mikor áll készen a piac arra, hogy kitörjön. Dupla csúcs
A dupla csúcs egy trendfordító alakzat. Hosszú ideje tartó trendek után alakul ki. A csúcsok akkor alakulnak ki, amikor az ár nem tud áttörni egy bizonyos szintet. Amikor először megüti ezt az árszintet, akkor egy kicsit visszaesik, és utána újra megpróbálja átszakítani azt a szintet. Ha az ár ismét visszapattan arról a szintről, akkor megkapjuk a Dupla csúcsot. Dupla alj  A dupla alj szintén egy trendfordító alakzat. De itt nem csúcsokról beszélünk, hanem aljakról, völgyekről. Láthatjuk a diagramból, hogy egy csökkenő trend után kétszer visszapattan az árfolyam egy szintről, mert nem volt képes áttörni azt a szintet és ezáltal megfordul a trend iránya. Fejváll  A fejváll alakzat is egy trendfordító alakzat. Egy csúcsból (váll) majd egy magasabb csúcsból (fej) és újra egy csúcsból, ami alacsonyabb, mint a középső (váll). A „nyakvonal” úgy rajzoljuk be, hogy érintse a völgy legalacsonyabb pontjait. Ennek a hullámnak az iránya lehet lefelé és felfelé egyaránt. Inverz fejváll  A neve önmagáért beszél. Gyakorlatilag ugyan az, mint a fejváll alakzat, csak az idősíkon az ellentétje. A völgy formázza meg a vállat, majd a mélyebb völgy a fejet és utána egy magasabb völgy pedig a következő vállat. Ez a formáció egy határozott csökkenő trend után jelenik meg. Emelkedő háromszög  Ez a formáció akkor jelenik meg, amikor van egy ellenállási szint és egy emelkedő aljakból álló háromszög. Mi történik ilyenkor? Van egy árszint, amin a vevők nem tudnak túl haladni, de fokozatosan nyomják feljebb az árat, aminek a magasabb aljak a bizonyítékai. Csökkenő háromszög  Ahogyan azt sejthetitek, ez pontosa az ellentétje az emelkedő háromszögnek. A csökkenő háromszögnek van egy árszintje, vonala, amit nem tudnak áttörni, de a csúcsinak van egy határozott csökkenő teteje. Árcsatorna  Ha fogjuk a trend vonalunkat és húzunk vele egy párhuzamost, akkor megkaphatjuk az emelkedő vagy a csökkenő trendeket. A trend irányának megfelelő párhuzamosokkal tudjuk megrajzolni az emelkedő, csökkenő, oldalazó trendeket. Például amikor az ár eléri a csökkenő csatorna alját, akkor azt vehetjük úgy, mint vételi terület, és így tovább.
|
| Módosítás dátuma: 2009. április 23. csütörtök, 16:11 |
